Den fordrukne Chris Cringle (Mel Gibson) - også kendt som Julemanden - har mistet sit kald, da julemandsforretningen går elendigt. Han indleder derfor et samarbejde med det amerikanske militær. Dette skifte fra julehygge og gaveuddeling til druk og våben erfarer en 12-årig dreng, og i ren skuffelse hyrer han lejemorderen Skinny Man (Walton Goggins) til at tage livet af Julemanden og bringe ham hans afhuggede hoved.